7月，全国大部棉花处于开花期,整体长势好于预期。国内棉价维持偏强走势，24日中国棉花价格指数上涨至18070元/吨,创本年度以来新高。之后，滑准税配额和储备棉销售政策先后公布，叠加需求端偏弱，月末棉价出现回调。同期，国际棉价也明显上涨，但是因经济衰退预期较强，涨幅不及国内。纺织品市场仍处传统淡季，棉花价格上涨向后道传导不畅，纱线销售依然冷清，成品库存持续增加。中国棉花协会统计，2022年度全国棉花产量为662.2万吨，同比增长14.7%；预测棉花消费量为760万吨；进口量根据海关总署数据由160万吨下调至135万吨，同比下降22%；出口量下调至2万吨；期末库存相应下调为867.2万吨，同比增长4.2%。

                      中国棉花供求平衡表（2023年8月）                                              单位：万吨

一、新疆高温天气影响棉花苗情

7月，全国棉花大部处于花铃期，新疆棉区持续高温，棉花发育进程晚于常年；内地棉区，月末受降雨影响，棉花倒伏、蕾铃脱落不同程度发生，但棉花整体长势好于去年。中国棉花协会调查显示：截至7月31日，仅27.8%的调查户反映棉花总体苗情较好，较去年低25.7个百分点。其中新疆气温偏高，降水偏少，对棉花花铃生长产生不利影响，发育期较常年推迟10-15天，伏前桃数南北疆均少于常年和去年，全疆仅有4%的调查户认为棉花苗情较好，较去年低63.8个百分点,65.7%的调查户认为苗情较差，较去年高59.1个百分点。

二、国内外棉价均上涨

7月，受北半球主产棉区高温天气导致减产预期增强、供给预期偏紧等因素影响，国内外棉价维持偏强走势，24日中国棉花价格指数上涨至18070元/吨,创本年度以来新高。31日，中国棉花价格指数（CCIndex3128B）为17998元/吨，环比上涨694元；月均价为17757元/吨，环比上涨477元，同比上涨1101元。同期，Cotlook A指数月均价为93.2美分/磅，环比上涨0.8%，同比下跌40%，折1%关税价格为16437元/吨，低于国内棉价1320元。

三、纺企按需适量采购，商业库存持续下降

7月，国内棉花价格持续上涨，创年度新高，棉花进口滑准税配额和储备棉销售政策相继公布。月内纺织企业按需适量采购，国内棉花商业库存继续下降，但降幅环比略有放缓。截至7月31日，全国棉花商业库存232.75万吨，较上月减少56.94万吨，减幅19.66%，低于去年同期86.65万吨。出疆棉运输量保持下滑，当月新疆棉花专业仓储库出疆发运量为30.16万吨，环比下降8.03万吨，降幅21%,低于去年同期0.73万吨。

四、纺织需求走弱，成品库存增加

7月，纺织品市场淡季特征加深，中小企业订单较少、亏损加重、库存增加，部分出现停机，总体用棉量和纺织品产量下降。据调查，纱产量和上月相比下降了2.1%，同比仍高4.6%；布产量环比下降了2.5%，同比仍高2.8%。截至7月31日，纺织企业在库棉花工业库存量为76.85万吨，环比减少5.37万吨，同比增加19.04万吨。

海关总署数据显示，2023年7月，我国纺织品服装出口总额271.2亿美元，同比下降18.4%，环比增加0.5%; 其中纺织品出口额111.6亿美元，同比下降17.9%，环比下降3.6%;服装出口额159.6亿美元，同比下降18.7%，环比增加3.5%。　　2023年1-7月，我国纺织品服装累计出口额1697.9亿美元，同比下降10%，其中纺织品出口788.5亿美元，同比下降11.9%，服装出口909.4亿美元，同比下降8.3%。

五、棉花进口量环比回升

据海关总署数据，2023年7月我国进口棉花约11万吨，环比增长32%，同比下降7.1%，其中美棉进口量仍居首位，占比为47%；澳大利亚排在第二，占比25%；巴西排第三，占比7%。2023年1-7月，我国累计进口棉花约68.3万吨，同比下降45.5%。2022/23年度前11个月（2022年9月-2023年7月），我国累计进口棉花约125万吨，同比下降22.9%。

六、纺织企业积极购买，储备棉全部成交

储备棉销售自7月31日开始，至8月21日累计上市销售16万吨，纺织企业积极购买，成交率100%，平均成交价格17713元/吨，折3128价格18238元/吨。其中进口棉投放14.6万吨，平均成交价格17743元/吨，折3128价格18232元/吨；新疆棉投放1.4万吨，平均成交价格17784元/吨，折3128价格18301元/吨。